С 1 января банкам уменьшат компенсацию по льготным ипотекам: станет ли тяжелее купить жилье

Срок, в течение которого государство компенсировало банкам повышенную часть процентной ставки по льготным ипотекам, истекал 1 ноября. Однако на днях стало известно, что власти решили продлить действующие уровни возмещения до конца 2025 года. Постепенное сокращение компенсаций теперь начнется только с 1 января 2026 года.

Как работает возмещение банкам

Проще говоря, это компенсация, которую государство выплачивает банкам за то, что они выдают ипотеку по сниженной ставке. Размер этой компенсации — это разница между ключевой ставкой ЦБ и максимальным процентом по льготной программе. В кризисный период государство увеличивало поддержку, добавляя к ключевой ставке несколько дополнительных процентных пунктов.

Как менялась поддержка в 2025 году

В 2025 году, на фоне резкого роста ключевой ставки, государство было вынуждено увеличить компенсации банкам по программам «Семейная», «Дальневосточная» и «Арктическая» ипотека. Это было сделано, чтобы поддержать рынок недвижимости. Пик поддержки пришелся на период с 7 февраля по 6 августа. Тогда, например, при ключевой ставке в 21% и льготной ставке в 6% государство компенсировало банкам 18 процентных пунктов. Эта мера оказалась эффективной: в августе был зафиксирован рекордный объем выдачи льготной ипотеки — 315,8 млрд рублей. С 7 августа по 1 ноября размер компенсации уже начали постепенно снижать. Даже несмотря на это, в сентябре объемы выдачи впервые за четыре месяца сократились, что показало: рынок начал охлаждаться.

Что ждет ипотеку с 2026 года

Текущие, всё ещё повышенные условия компенсации, теперь продлены до конца 2025 года. А с 1 января 2026 года начнется их плавное снижение еще на 0,5 процентных пункта. Эксперты ожидают, что когда банки вернутся к менее выгодным условиям компенсаций, они начнут ужесточать условия кредитования для заемщиков. Это не обязательно напрямую скажется на ставках, но может выразиться в других формах.

Последствия для заемщиков и рынка

Главные последствия касаются двух сторон. Для заемщиков кредиты могут стать менее доступными. Банки, чтобы сохранить рентабельность, вероятно, повысят требования. Это может выразиться в увеличении минимального первоначального взноса, более тщательной проверке доходов и увеличении сроков рассмотрения заявок.

Для рынка недвижимости снижение господдержки может привести к стагнации. Спрос на новостройки, который во многом подпитывался льготными программами, может снизиться. В результате эксперты не исключают небольшого снижения цен или перехода застройщиков на альтернативные схемы продаж, такие как рассрочки.

Главное, что нужно знать

Поддержка льготной ипотеки продлена до конца года, а её сокращение начнется только с 1 января 2026 года. Эта мера помогла стабилизировать рынок в период высоких ставок, но её постепенная отмена, скорее всего, сделает получение кредита для части заемщиков более сложной задачей, пишет портал "Банки.ру".